道生天合首次公开发行股票并在主板上市招股意向书附录

道生天合材料科技（上海）股份有限公司
首次公开发行股票并在主板上市
招股意向书附录
序号 文件名称 页码
1 发行保荐书 1
2 财务报告及审计报告 36
3 内部控制审计报告 209
4 经注册会计师鉴证的非经常性损益明细表 217
5 法律意见书 232
6 律师工作报告 888
7 发行人公司章程（草案） 1051
8 中国证监会同意本次发行注册的文件 1102
中信建投证券股份有限公司
关于
道生天合材料科技（上海）股份有限公司
首次公开发行股票并在主板上市
之
发行保荐书
保荐人
二〇二五年九月

保荐人出具的证券发行保荐书
保荐人及保荐代表人声明
中信建投证券股份有限公司及本项目保荐代表人雷晓凤、张世举根据《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国证券法》等有关法律、法规和中国证监会的有关规定以及上海证券交易所的有关业务规则，诚实守信，勤勉尽责，严格按照依法制订的业务规则、行业执业规范和道德准则出具本发行保荐书，并保证发行保荐书的真实性、准确性和完整性。
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保荐人出具的证券发行保荐书
目 录

释 义 ...... 3
一、一般词汇...... 3
二、专业词汇...... 4
第一节 本次证券发行基本情况...... 5
一、本次证券发行具体负责推荐的保荐代表人...... 5
二、本次证券发行项目协办人及项目组其他成员...... 5
三、发行人基本情况...... 7
四、保荐人与发行人关联关系的说明...... 7
五、保荐人内部审核程序和内核意见...... 8
六、保荐人对私募投资基金备案情况的核查...... 9
第二节 保荐人承诺事项 ...... 13
第三节 关于有偿聘请第三方机构和个人等相关行为的核查...... 14
一、本保荐人有偿聘请第三方等相关行为的核查...... 14
二、发行人有偿聘请第三方等相关行为的核查...... 14
第四节 对本次发行的推荐意见...... 16
一、发行人关于本次发行的决策程序合法...... 16
二、本次发行符合相关法律规定...... 17
三、发行人的主要风险提示...... 23
四、发行人的发展前景评价...... 29
五、对发行人利润分配政策的核查情况...... 31
六、审计截止日后主要经营状况的核查情况...... 31
七、保荐人对本次证券发行的推荐结论...... 31
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保荐人出具的证券发行保荐书
释 义
在本发行保荐书中，除非另有说明，下列词语具有如下特定含义：
一、一般词汇
中信建投证券、保荐人 指 中信建投证券股份有限公司
发行人、公司、股份公司、 指 道生天合材料科技（上海）股份有限公司
道生天合
道生有限 指 道生天合材料科技（上海）有限公司，发行人前身
易成实业 指 上海易成实业投资集团有限公司
衢州厚道 指 衢州厚道私募股权投资基金合伙企业（有限合伙）
上海桐梵 指 上海桐梵企业管理合伙企业（有限合伙）
君联相道 指 苏州君联相道股权投资合伙企业（有限合伙）
经乾二号 指 南京经乾二号股权投资合伙企业（有限合伙）
上海桐元 指 上海桐元企业管理合伙企业（有限合伙）
谱润投资 指 台州谱润股权投资合伙企业（有限合伙）
炘旸沣禾 指 上海炘旸沣禾企业管理合伙企业（有限合伙）
时代鼎丰 指 杭州时代鼎丰创业投资合伙企业（有限合伙），原名杭州中
车时代创业投资合伙企业（有限合伙）
金浦投资 指 上海金浦临港智能科技股权投资基金合伙企业（有限合伙）
优顺创投 指 苏州优顺创业投资合伙企业（有限合伙）
耒瓴管理 指 上海耒瓴企业管理合伙企业（有限合伙）
衢州桐新 指 衢州市桐新企业管理合伙企业（有限合伙）
南通创投 指 江苏南通沿海创业投资基金（有限合伙）
什刹海创投 指 西藏什刹海创业投资有限公司
扬子投资 指 南京扬子区块链股权投资合伙企业（有限合伙）
嘉兴君奥 指 嘉兴君奥投资合伙企业（有限合伙）
致君煦辰 指 嘉兴致君煦辰投资合伙企业（有限合伙）
中国证监会 指 中国证券监督管理委员会
上交所 指 上海证券交易所
发行人会计师、天健会计 指 天健会计师事务所（特殊普通合伙）
师、审计机构
发行人律师、金杜律师 指 北京市金杜律师事务所
《公司法》 指 《中华人民共和国公司法》
《证券法》 指 《中华人民共和国证券法》
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保荐人出具的证券发行保荐书
《公司章程》 指 《道生天合材料科技（上海）股份有限公司章程》
股东大会 指 道生天合材料科技（上海）股份有限公司股东大会
股东会 指 道生天合材料科技（上海）股份有限公司股东会
董事会 指 道生天合材料科技（上海）股份有限公司董事会
监事会 指 道生天合材料科技（上海）股份有限公司监事会
元/万元/亿元 指 人民币元/人民币万元/人民币亿元
本次发行 指 发行人首次公开发行股票并上市
报告期内、最近三年及一 指 2022 年、2023 年、2024 年及 2025 年 1-6 月
期
报告期各期末 指 2022 年末、2023 年末、2024 年末及 2025 年 6 月末
二、专业词汇
风电叶片、叶片 指 风力发电机组中捕捉风能的部件，风吹过该部件表面时形成
压差，驱动整个叶轮旋转
分子结构中含有环氧基团的高分子化合物，固化后的环氧树
环氧树脂 指 脂具有良好的物理、化学性能，它对金属和非金属材料的表
面具有优异的粘接强度
热固性树脂 指 加热后产生化学变化，逐渐硬化成型，再受热不软化、不能
溶解的一种树脂
固化剂 指 一类增进或控制固化反应的物质或混合物
CNAS 指 中国合格评定国家认可委员会
全球风能理事会，其旨在推动风能成为全球一种重要的能
GWEC 指 源。该组织在全球范围内报道行业动态、政策动向，发布和
组织国际会议信息，提供相关产业报告下载、各地区风电发
展概述等。
DNV 指 挪威船级社，其为整个能源价值链包括可再生能源和能效提
供世界知名的测试、认证和咨询服务。
通标标准技术服务有限公司，目前世界知名的民间第三方从
SGS 指 事产品质量控制和技术鉴定的跨国公司。SGS 认证指的是
SGS 根据标准、法规、客户要求等条件对目标进行符合性认
证的服务。
注：本发行保荐书中所引用数据，如合计数与各分项数直接相加之和存在差异，或小数点后尾数与原始数据存在差异，可能系由精确位数不同或四舍五入形成的。
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保荐人出具的证券发行保荐书
第一节 本次证券发行基本情况
一、本次证券发行具体负责推荐的保荐代表人
中信