兴源环境:关于本次向特定对象发行A股股票摊薄即期回报采取填补措施及相关承诺的公告

证券代码：300266 证券简称：兴源环境 公告编号：2025-043
兴源环境科技股份有限公司
关于本次向特定对象发行 A 股股票摊薄即期回报采取填补措施
及相关承诺的公告
本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚 假记载、误导性陈述或重大遗漏。
根据《国务院办公厅关于进一步加强资本市场中小投资者合法权益保护工作的意见》（国办发[2013]110 号）《国务院关于进一步促进资本市场健康发展的若干意见》（国发[2014]17 号）和中国证监会《关于首发及再融资、重大资产重组摊薄即期回报有关事项的指导意见》（证监会公告[2015]31 号）的相关要求，为保障中小投资者知情权、维护中小投资者利益，兴源环境科技股份有限公司（以下简称“公司”）就本次向特定对象发行股票对即期回报可能造成的影响进行了分析，并制定了具体的填补回报措施，相关主体对公司填补回报措施能够得到切实履行作出了承诺，具体如下：
一、关于本次发行摊薄即期回报的风险提示
本次发行募集资金到位后的短期内，公司净利润增长幅度可能会低于净资产和总股本的增长幅度，每股收益和加权平均净资产收益率等财务指标可能出现一定幅度的下降，股东即期回报存在被摊薄的风险。特此提醒投资者关注本次发行摊薄即期回报的风险。
同时，公司在测算本次发行对即期回报的摊薄影响过程中对 2025 年扣除非经常性损益前后归属于上市公司股东的净利润的假设分析以及为应对即期回报被摊薄风险而制定的填补回报具体措施，并不构成公司的盈利预测，填补回报具体措施不代表对公司未来利润任何形式的保证。投资者不应据此进行投资决策。投资者据此进行投资决策造成损失的，公司不承担赔偿责任。提请广大投资者注意。
二、本次发行对财务指标的影响
以下假设仅为测算本次发行摊薄即期回报对公司主要财务指标的影响，不代表公司对未来经营情况及趋势的判断，不构成盈利预测和业绩承诺。投资者不应
据此进行投资决策，投资者据此进行投资决策造成损失的，公司不承担赔偿责任。
1、测算假设及前提
（1）假设宏观经济环境、产业政策、行业发展状况、产品市场情况等方面没有发生重大变化。
（2）不考虑本次募集资金到位后，对公司生产经营、财务状况（如财务费用、投资收益）等的影响。
（3）假设本次向特定对象发行于 2025 年 9 月底实施完成，本次向特定对象
发行完成后公司总股本将由 1,553,807,314 股（截至 2024 年 9 月 30 日）增至
1,793,807,314 股，募集资金总额为 49,680 万元（不考虑发行费用）。
（4）根据公司披露的 2024 年年度报告，公司 2024 年度归属于上市公司股
东的净利润为亏损 30,226.20 万元，扣除非经常性损益后归属于上市公司股东的净利润为亏损 37,484.17 万元。
假设 2025 年度扣除非经常性损益前后归属于上市公司股东的净利润分别按以下三种情况进行测算：
①亏损，2025 年度扣非前归属于母公司股东的净利润与 2024年度数据一致。2025年度归属于上市公司股东的净利润为-30,226.20 万元，非经常性损益为 0；
②亏损，2025 年度业绩亏损程度较 2024 年改善 50%，2025 年度归属于上市
公司股东的净利润为-15,113.10 万元，非经常性损益为 0；
③盈利，2025 年度归属于上市公司股东的净利润为 1,000 万元，非经常性
损益为 0。
（5）计算发行在外的普通股股数时，仅考虑本次发行对总股本的影响，不考虑可转债转股、送股、股票回购注销、公积金转增股本等导致股本变动的情形。
（6）预测本次发行后净资产时，不考虑除现金分红、募集资金和净利润之外的其他因素对净资产的影响。
（7）不考虑其他非经常性损益、不可抗力因素对公司财务状况的影响。
（8）本次向特定对象发行股票的数量、募集资金数额、发行时间仅为基于测算目的假设，最终发行的股份数量以经中国证监会注册后，实际发行的股份数量为准。
2、对公司主要财务指标的影响测算

基于上述假设，本次向特定对象发行股票摊薄即期回报对公司主要财务指标的影响如下：
2024 年度/2024 2025 年度/2025 年 12 月 31 日
项目 年 12 月 31 日
发行前 发行后
普通股股数（股） 1,553,807,314 1,553,807,314 1,793,807,314.00
假设 1：亏损，2025 年度扣非前归属于母公司股东的净利润与 2024 年度数据一致。2025
年度归属于上市公司股东的净利润为-30,226.20 万元，非经常性损益为 0
归属于普通股股东的净利润 -30,226.20 -30,226.20 -30,226.20
（万元）
扣除非经常性损益后归属于 -37,484.17 -37,484.17 -37,484.17
普通股股东的净利润（万元）
基本每股收益（元/股） -0.19 -0.19 -0.17
扣除非经常性损益后基本每 -0.24 -0.24 -0.21
股收益（元/股）
稀释基本每股收益（元/股） -0.19 -0.19 -0.17
扣除非经常性损益后稀释基 -0.24 -0.24 -0.21
本每股收益（元/股）
加权平均净资产收益率 -22.64% -22.64% -20.71%
扣除非经常性损益后加权平 -28.86% -28.86% -26.34%
均净资产收益率
2024 年度/2024 2025 年度/2025 年 12 月 31 日
项目 年 12 月 31 日
发行前 发行后
假设 2：亏损，2025 年度业绩亏损程度较 2024 年改善 50%，2025 年度归属于上市公司股
东的净利润为-15,113.10 万元，非经常性损益为 0
归属于普通股股东的净利润 -30,226.20 -15,113.10 -15,113.10
（万元）
扣除非经常性损益后归属于 -37,484.17 -15,113.10 -15,113.10
普通股股东的净利润（万元）
基本每股收益（元/股） -0.20 -0.10 -0.08
扣除非经常性损益后基本每 -0.24 -0.10 -0.08
股收益（元/股）
稀释基本每股收益（元/股） -0.20 -0.10 -0.08
扣除非经常性损益后稀释基 -0.24 -0.10 -0.08
本每股收益（元/股）
加权平均净资产收益率 -22.87% -10.71% -9.85%
扣除非经常性损益后加权平 -29.31% -10.71% -9.85%
均净资产收益率
2024 年度/2024 2025 年度/2025 年 12 月 31 日
项目 年 12 月 31 日
发行前 发行后
假设 3：盈亏平衡，2025 年度归属于上市公司股东的净利润为 1000 万元，非经常性损益
为 0。
归属于普通股股东的净利润 -30,226.20 1,000.00 1,000.00
（万元）
扣除非经常性损益后归属于 -37,484.17 1,000.00 1,000.00
普通股股东的净利润（万元）
基本每股收益（元/股） -0.20 0.01 0.01
扣除非经常性损益后基本每 -0.24 0.01 0.01
股收益（元/股）
稀释基本每股收益（元/股） -0.20 0.01 0.01
扣除非经常性损益后稀释基 -0.24 0.01 0.01
本每股收益（元/股）
加权平均净资产收益率 -22.87% 0.67% 0.62%
扣除非经常性损益后加权平 -29.31% 0.67% 0.62%
均净资产收益率
注：相关指标根据《公开发行证券的公司信息披露编报规则第 9 号——净资产收益率和每股收益的计算及披露》的有关规定进行计算。
三、关于本次发行摊薄即期回报的填补措施
为了维护广大投资者的利益，降低即期回报被摊薄的风险，增强对股东利益的回报，公司拟采取多种措施填补即期回报。同时，公司郑重提示广大投资者，公司制定了以下填补回报措施不等于对公司未来利润做出保证。
1、加强募集资金的管理，提高募集资金使用效率
为规范公司募集资金的使用与管理，确保募集资金的使用规范、安全、高效，根据《公司法》《证券法》《上市公司监管指引第 2 号——上市公司募集资金管理和使用的监管要求》《深圳证券交易所创业板股票上市规则》等规定，公司制定并完善了《募集资金管理和使用办法》。本次募集资金到账后，公司将根据相关法规及公司《募集资金管理和使用办法》的要求，完善并强化投资决策程序，严格管理募集资金的使用，防范募集资金使用风险；合理运用各种融资工具和渠道，降低资金成本，提高募集资金使用效率，全面控制公司经营和管控风险。