鼎捷数智(300378):AI峰会"破界生长",启幕数智新战略

#核心观点：

   1、维持“优于大市”评级，目标价46.70元，基于2025年65倍PE估值。

   2、预计2025-2027年EPS分别为0.72/0.90/1.14元。

   3、公司提出“一个模型、两种内核、三类智能体”的AI发展构想。

   4、发布智能数据套件、企业智能体生成套件等多项AI方案突破。

   5、与华为云等生态伙伴合作，共建AI普惠化服务体系。

  

   #盈利预测与评级：

   预计2025-2027年营业收入分别为26.58/30.25/33.73亿元，同比增长14.0%/13.8%/11.5%；归母净利润分别为1.95/2.44/3.08亿元，同比增长25.3%/24.9%/26.5%。维持"优于大市"评级。

  

   #风险提示：

   技术开发不及预期风险，行业竞争加剧风险。

  

   本报告摘要不保证其100%准确性，如有疑问，请阅读正文文件。