ST景峰:湖南景峰医药股份有限公司2016年面向合格投资者公开发行公司债券(第一期)受托管理事务报告(2024年度)

证券代码：000908 证券简称：ST 景峰
债券代码：112468 债券简称：16 景峰 01
湖南景峰医药股份有限公司 2016 年面向合 格投资者公开发行公司债券（第一期）
受托管理事务报告
（2024 年度）
债券受托管理人
（注册地址：中国（上海）自由贸易试验区世纪大道 100 号上海环球金融中心 75 楼 75T30 室）
2025 年 6 月

重要声明
摩根士丹利证券（中国）有限公司（以下简称“摩根士丹利证券”）编制本报告的内容及信息均来源于湖南景峰医药股份有限公司（以下简称“景峰医药”、“公司”或“发行人”）披露的公告等相关公开信息披露文件、第三方中介机构出具的专业意见以及发行人向摩根士丹利证券出具的说明文件。
本报告不构成对投资者进行或不进行某项行为的推荐意见，投资者应对相关事宜作出独立判断，而不应将本报告中的任何内容据以作为摩根士丹利证券所作的承诺或声明。在任何情况下，未经摩根士丹利证券书面许可，不得用作其他任何用途，投资者依据本报告所进行的任何作为或不作为，摩根士丹利证券不承担任何责任。

目录

重要声明 ...... 1
第一章 本期债券概要 ...... 3
第二章 发行人信息披露义务履行情况...... 6
第三章 受托管理人履行职责情况...... 10
第四章 发行人 2024 年度经营和财务状况...... 17
第五章 发行人偿债意愿和能力分析...... 22
第六章 发行人募集资金使用情况...... 25
第七章 本期债券增信机制 ...... 26
第八章 本期债券本息偿付情况...... 27
第九章 债券持有人会议召开情况...... 29
第十章 本期债券跟踪评级情况...... 30
第十一章 负责处理与公司债券相关事务专人的变动情况...... 31
第十二章 本期债券存续期内重大事项...... 32
第十三章 其他事项 ...... 39
第一章 本期债券概要
一、核准文件和核准规模：
经中国证监会签发的“证监许可[2016]2214号”文核准，湖南景峰医药股份有限公司获准向社会公开发行面值总额不超过8亿元的公司债券。
二、债券名称：湖南景峰医药股份有限公司2016年面向合格投资者公开发行公司债券（第一期）（以下简称“本期债券”）。
三、债券简称代码：16景峰01，代码112468.SZ。
四、发行主体：湖南景峰医药股份有限公司。
五、发行规模：本期债券实际发行规模为8.00亿元。
六、债券期限：本期债券的期限5年，为固定利率品种，第3年末及第4年末1设发行人调整票面利率选择权和投资者回售权。
七、债券年利率、计息方式和还本付息方式
（一）票面利率
本期债券存续期前3年票面利率为3.78%，在本期债券存续期的第3年末，发行人选择上调债券票面利率至7.50%；在本期债券存续期的第4年末，发行人选择不上调票面利率，即本期债券存续期第5年的票面利率为7.50%。
（二）起息日、付息日
起息日为2016年10月27日，2017年至2021年每年的10月27日为上一个计息年度的付息日。若投资人在第3年末行使回售选择权，则回售部分债券的付息日为2017年至2019年每年的10月27日。若投资人在第4年末行使回售选择权，则回售部分债券的付息日为2017年至2020年每年的10月27日。（如遇法定节假日或休息1根据《湖南景峰医药股份有限公司2016年面向合格投资者公开发行公司债券债券持有人会议规则》，本期债券受托管理人摩根士丹利证券于2019年7月5日在深圳证券交易所披露了《关于召开湖南景峰医药股份有限公司2016年面向合格投资者公开发行公司债券（第一期）2019年第一次债券持有人会议的通知》，召集本期债券持有人于2019年7月22日召开2019年第一次债券持有人会议，审议《关于湖南景峰医药股份有限公司2016年面向合格投资者公开发行公司债券（第一期）修改债券期限条款的议案》。湖南景峰医药股份有限公司2016年面向合格投资者公开发行公司债券（第一期）2019年第一次债券持有人会议于2019年7月22日召开，会议审议并通过了《关于湖南景峰医药股份有限公司2016年面向合格投资者公开发行公司债券（第一期）修改债券期限条款的议案》，修改了债券期限条款，即在本期债券存续期内第4年末增设发行人调整票面利率选择权和投资者回售权。
日，则顺延至其后的第一个工作日；每次付息款项不另计利息）。
（三）还本付息方式
本期债券采用单利按年计息，不计复利。每年付息一次，到期一次还本，最后一期利息随本金的兑付一起支付2。
八、担保方式
本期债券发行时无担保。
根据景峰医药于2022年1月21日披露的《关于“16景峰01”变更增信的公告》，2022年1月19日，景峰医药实际控制人叶湘武以其持有的景峰医药1,810万股股票质押给全体债券持有人，为“16景峰01”的偿付提供增信；根据景峰医药于2022年5月9日披露的《关于“16景峰01”变更增信的公告》，2022年4月26日，景峰医药实际控制人叶湘武以其持有的景峰医药1,500万股股票质押给债券持有人代表青岛祺顺投资管理有限公司，为“16景峰01”的偿付提供增信。
九、发行方式及发行对象
（一）发行方式
本期债券发行采取网下面向机构投资者询价配售的方式，由发行人与主承销商（簿记管理人）根据网下询价情况进行配售。
（二）发行对象
本期债券面向拥有中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司开立的合格A股证券账户的机构投资者（法律、法规禁止购买者除外）发行。
十、债券票面金额和发行价格：本期债券票面金额为100元，按面值平价发行。截至目前，债券面值调整为47.633元。
22021年10月27日，发行人未能兑付“16景峰01”应付本金及利息，发行人与所有债券持有人就展期方案达成一致；根据2023年12月31日公司与“16景峰01”债券持有人达成的展期方案，公司应于2024年7月1日支付“16景峰01”的本息，本金为2.95亿元。截至2024年7月1日，景峰医药未能清偿“16景峰01”的到期本息，发生实质违约。根据景峰医药2024年12月25日披露的《关于签署债务豁免协议的公告》，公司已与“16景峰01”持有人中的5家基金管理人代表签署了《湖南景峰医药股份有限公司债务豁免协议》。5家基金管理人代表了9只证券投资基金，累计豁免其所持有的公司“16景峰01”债券本金共计1.1亿元，以及其所持“16景峰01”债券截至2024年12月31日前除本金外应收未收的全部费用。本次豁免后，公司尚未清偿“16景峰01”的剩余本金为1.85亿元，尚未清偿剩余利息为0元。截至目前，公司未能清偿“16景峰01”的到期本息。
3根据发行人于 2025 年 1 月 7 日披露的《关于调整“16 景峰 01”面值的公告》，各家持有人豁免的债券
本金占其持有的债券本金比例均为 37.33%，本次豁免为同比例豁免本金。本次本金调整比例为 37.33%，
调整后面值调整为 47.63 元，面值调整生效日为 2025 年 1 月 10 日。
十一、债券受托管理人：摩根士丹利证券（中国）有限公司。
十二、募集资金用途：本期债券募集资金用于补充公司营运资金。

第二章 发行人信息披露义务履行情况
定期报告披露方面，发行人在会计年度结束之日起4个月内和会计年度的上半年结束之日起2个月内，分别披露了上一年度年度报告和本年度中期报告。临时报告披露方面，发行人按照法律法规、深圳证券交易所规定以及相关文件的约定履行临时报告披露义务。2024年度至今，发行人已披露的相关公告情况如下：
日期 相关报告
2024年1月17日 湖南景峰医药股份有限公司关于公司担保事项的进展公告
2024年1月17日 湖南景峰医药股份有限公司关于预重整事项的进展公告
2024年1月30日 湖南景峰医药股份有限公司关于公司股票可能被实施退市
风险警示的提示性公告
2024年1月30日 湖南景峰医药股份有限公司2023年度业绩预告
2024年2月7日 湖南景峰医药股份有限公司关于预重整事项进展暨收到法
院对预重整延期的公告
2024年4月2日 湖南景峰医药股份有限公司重大诉讼进展公告
2024年4月13日 湖南景峰医药股份有限公司重大诉讼进展公告
2024年4月23日 湖南景峰医药股份有限公司关于预重整事项的进展公告
2024年4月30日 湖南景峰医药股份有限公司2023年年度报告以及2023年年
度审计报告
2024年4月30日 湖南景峰医药股份有限公司关于公司股票交易被实施退市
风险警示叠加其他风险警示暨股票停复牌的公告
2024年4月30日 湖南景峰医药股份有限公司关于公司计提减值准备的公告
2024年4月30日 湖南景峰医药股份有限公司关于未弥补亏损达到实收股本
总额三分之一的公告
2024年6月25日 湖南景峰医药股份有限公司关于公司股票可能被终止上市
的风险提示公告
2024年7月3日 湖南景峰医药股份有限公司关于公司董事及高级管理人员
变动的公告
2024年7月3日 湖南景峰医药股份有限公司关于法院受理预重整的公告
2024年7月3日 湖南景峰医药股份有限公司第八届董事会第二十九次会议
决议公告
2024年7月5日 湖南景峰医药股份有限公司关于公司相关债务的公告
2024年7月5日 湖南景峰医药股份有限公司关于公司债券进展情况的公告
2024年7月10日 湖南景峰医药股份有限公司2024年半年度业绩预告

日期 相关报告
2024年7月25日 关于召开“16景峰01”（证券代码：112468.SZ）2024年第
一次债券持有人会议的通知
2024年7月11日 湖南景峰医药股份有限公司关于公司股票可能被终止上市
的第五次风险提示公告
2024年7月24日 关于召开“16景峰01”2024年第一次债券持有人会议的通
知
2024年8月1日 湖南景峰医药股份有限公司关于法院指定公司预重整期间
临时管理人的公告
2024年8月2日 湖南景峰医药股份有限公司关于公开招募重整投资人的公