朗博科技:国元证券关于常州朗博密封科技股份有限公司部分募集资金投资项目变更的的核查意见

国元证券股份有限公司
关于常州朗博密封科技股份有限公司
部分募集资金投资项目变更的核查意见
国元证券股份有限公司（以下简称“国元证券”或“保荐机构”）作为常州朗博密封科技股份有限公司（以下简称“朗博科技”或“公司”）首次公开发行股票的保荐机构，根据《证券发行上市保荐业务管理办法》《上市公司监管指引第 2 号——上市公司募集资金管理和使用的监管要求》《上海证券交易所股票上市规则》等有关规定，就朗博科技本次部分募集资金投资项目变更的事项进行了审慎核查，具体情况如下：
一、 变更募集资金投资项目的概述
（一） 募集资金基本情况
经中国证券监督管理委员会“证监许可[2017]2040 号”《关于核准常州朗博密封科技股份有限公司首次公开发行股票的批复》核准，常州朗博密封科技股份有限公司（以下简称“公司”）首次公开发行人民币普通股（A 股）2,650 万股，每股发行价格为人民币 6.46 元，募集资金总额人民币 171,190,000.00 元，扣除发行费用共计人民币（不含税）2,741.9949 万元后，募集资金净额为人民币
143,770,050.91 元。上述资金于 2017 年 12 月 25 日到位，并经立信会计师事务所
（特殊普通合伙）审验出具了信会师报字[2017]第 ZA16530 号《验资报告》。
为规范公司募集资金管理、保护投资者权益，公司与保荐机构、募集资金专户开户银行签署了《募集资金专户存储三方监管协议》，开设了募集资金专户，对募集资金实施专户存储。
（二） 募集资金投资项目投入情况
根据《常州朗博密封科技股份有限公司首次公开发行股票招股说明书》及募集资金实际使用情况，截至本公告披露日，公司募集资金投资项目具体投入情况如下：

单位：万元
项目达到
序 项目名称 项目投资总 拟使用募集 累计投入金额 募 集 资 金 预定可使
号 额 资金金额 投入进度 用状态日
期
汽车动力系
1 统和制动系 13,299.0000 7,294.0271 4,287.8189 58.79% 2025年12
统橡胶零部 月
件生产项目
2 汽车用 O 型 4,717.6000 2,587.4353 2,638.6559 已结项 2024年11
圈生产项目 月
3 研发中心建 8,196.6000 4,495.5427 832.4051 18.52% 2025年12
设项目 月
合 计 26,213.2000 14,377.0051 7,758.8800 / /
注：合计数尾数与所列数值总和尾数不符系四舍五入所致。
（三） 本次变更部分募集资金投资项目情况
截至本公告披露日，“汽车动力系统和制动系统橡胶零部件生产项目”尚未投入募集资金 4,107.28 万元，“研发中心建设项目”尚未投入募集资金 4,257.85万元，合计尚未投入募集资金 8,365.13 万元。
为适应市场需求，提高募集资金的使用效率和投资回报率，根据募集资金投资项目的实施情况，除预留部分募集资金用于原募投项目待支付部分合同尾款外，公司拟将原募集资金投资项目“汽车动力系统和制动系统橡胶零部件生产项目”和“研发中心建设项目”尚未投入的募集资金 8,220.00 万元（具体金额以实际结转时募集资金专户余额为准）进行变更，用于新项目建设，变更金额占公司首次公开发行募集资金净额的比例为 57.17%。本次变更募集资金投资项目不构成关联交易。具体情况如下：
单位：万元
原项目 新项目
项目名称 总投资金额 拟变更募集 项目名称 总投资金额 拟投入募集资
资金金额 金额
汽车动力系 新能源汽车
统和制动系 13,299.00 3,964.05 配套橡胶功 6,860.00 6,860.00
统橡胶零部 能件项目
件生产项目

研发中心建 8,196.60 4,255.95 智能仓储建 1,360.00 1,360.00
设项目 设项目
合计 21,495.60 8,220.00 合计 8,220.00 8,220.00
（四）董事会审议情况
公司于 2025 年 4 月 27 日召开第四届董事会第二次会议，以同意 7 票、反对
0 票、弃权 0 票审议通过了《关于部分募集资金投资项目变更的议案》。本议案尚需提交公司股东大会审议。
二、变更募集资金投资项目的具体原因
1、汽车动力系统和制动系统橡胶零部件生产项目
公司汽车动力系统和制动系统橡胶零部件生产项目的产品主要包括用于汽车动力系统的发动机油封、变速箱油封、汽车动力转向系统橡胶件、汽车燃油系统密封件，以及用于汽车制动系统的刹车助力器橡胶件、制动器真空助力器皮膜、刹车主缸密封件等。
（1）汽车市场格局发生改变，燃油车市场趋于饱和
公司动力系统产品应用于燃油车领域，项目建设初期，公司与上汽通用汽车销售有限公司、上海汽车集团股份有限公司等客户开展合作，基于客户对发动机性能、结构、型号等方面的需求针对性开发适配的油封、密封件产品，并获取订单，旨在扩大产品配套的终端品牌，为募集资金投资项目的产能消化提供支持。然而新能源车的爆发式增长，对传统燃油车产生了持续冲击，新能源车渗透率从
2018 年的 4.5%提升至 2024 年的 40.9%，新能源车替代传统燃油车的趋势愈发明
显。公司客户逐渐减少了对燃油车新车型的开发需求，取而代之的是新能源汽车新车型密集发布，由于新能源汽车以电池替代了传统的动力系统，公司汽车动力系统产品主要配套燃油车的存量车型，配套新车型推出新产品的需求较少。
自 2018 年以来，燃油车的产销量连续 6 年持续下滑，2024 年分别为 1,839.4
万辆和 1,857.0 万辆，较 2018 年同期下降 30.7%和 30.8%，燃油车的市场需求趋
于饱和。公司在汽车制动系统领域的客户包括柳州佳久汽车制动系统有限公司、上海汽车制动系统有限公司等主要面向燃油车，尽管新能源汽车仍然需要使用制动系统橡胶件，但公司开拓新能源汽车制动系统领域的客户仍需经历较长的开发周期。

（2）动力系统和制动系统业务增长缓慢，现有设备能够满足生产需求
受制于燃油车市场整体环境的影响，多年来公司动力系统与制动系统业务的销售金额较低、增长缓慢且占公司营业收入的比重不大，存量设备已经能够满足该业务的生产需求。
公司积极应对前述市场变化，及时、审慎调整公司在动力系统与制动系统业务产能上的投入，拟通过变更后的新项目“新能源汽车配套橡胶功能件项目”提升公司在新能源汽车配套应用领域的能力与积淀，进一步增强公司橡胶功能件产品的竞争力与市场地位，提升募集资金使用效益。
2、研发中心建设项目
公司研发中心建设项目的研发方向包括动力总成密封技术研究和制动器用橡胶产品技术研究，与汽车动力系统和制动系统橡胶零部件生产项目密切相关。随着新能源汽车销量的快速增长，燃油汽车新车型的推出大幅减少和放缓，针对燃油汽车的动力总成密封技术方向的研究将不再成为公司未来的重点研发领域，公司的重点研发方向将侧重于新能源汽车制动器用橡胶产品等技术的研究。
在燃油车发动机新型号的研发需求减少以及市场竞争日益激烈的背景下，公司已投入的研发设备已经能够满足现阶段材料开发、产品开发、模具开发及产品试制等主要研发工作，因此，本着科学稳健的经营原则，为进一步提高募集资金使用效率，公司拟变更“研发中心建设项目”募集资金用途，用于新项目的建设。
三、新项目的具体内容
（一）新能源汽车配套橡胶功能件项目
1、基本情况
项目名称 新能源汽车配套橡胶功能件项目
建设地点 江苏省常州市金坛区尧塘街道金博路 1 号
项目实施主体 常州朗博密封科技股份有限公司
本项目将依托现有生产用房，对配套工程进行改造建设，通过引进
项目内容 注射机、精雕机、密炼线等核心设备，新增 O 型圈、杂件、轴封、
油封等产品的生产能力，并重点面向新能源汽车配套热管理系统进
行销售，同时项目产品亦可用于燃油汽车、储能等领域。
投资总额 6,860.00 万元
建设周期 36 个月，预计建成时间为 2028 年 6 月
2、投资方案和金额

本项目总投资 6,860.00 万元，拟使用募集资金 6,860.00 万元。具体投资明细
如下：
序号 投资明细 投资额（万元）
1 建设投资 651.00
2 设备投资 4,729.00
3 软件投资 150.00
4 预备费 230.00
5 铺底流动资金 1,100.00
合计 6,8