瑞华技术:上市保荐书

中信建投证券股份有限公司
关于
常州瑞华化工工程技术股份有限公司 向不特定合格投资者公开发行股票
并在北交所上市
之
上市保荐书
保荐人
二〇二四年八月

保荐人及保荐代表人声明
中信建投证券股份有限公司及本项目保荐代表人王站、魏思露已根据《中华人民共和国公司法》（以下简称《公司法》）《中华人民共和国证券法》（以下简称《证券法》）等法律法规和中国证监会及北京证券交易所有关规定，诚实守信，勤勉尽责，严格按照依法制定的业务规则和行业自律规范出具上市保荐书，并保证所出具文件真实、准确、完整。

目 录

释 义...... 3
一、公司基本情况 ...... 4
二、公司本次证券发行情况 ...... 18
三、本次证券发行的保荐代表人、协办人及项目组其他成员情况...... 19
四、关于保荐人是否存在可能影响公正履行保荐职责情形的说明...... 22
五、保荐人按照有关规定应当承诺的事项 ...... 23
六、保荐人关于公司是否符合《上市规则》规定的上市条件的说明...... 24
七、保荐人认为应当说明的其他事项 ...... 27
八、持续督导期间的工作安排 ...... 27
九、保荐人和保荐代表人的通讯方式 ...... 28
十、保荐人关于本项目的推荐结论 ...... 28
释 义
在本上市保荐书中，除非另有说明，下列词语具有如下特定含义：
普通名词释义
保荐人、中信建投证券 指 中信建投证券股份有限公司
瑞华技术、公司、股份 指 常州瑞华化工工程技术股份有限公司
公司、发行人
中国证监会、证监会 指 中国证券监督管理委员会
北交所 指 北京证券交易所
本次公开发行 指 发行人本次向不特定合格投资者公开发行股票并在北京
证券交易所上市
股东大会 指 常州瑞华化工工程技术股份有限公司股东大会
董事会 指 常州瑞华化工工程技术股份有限公司董事会
监事会 指 常州瑞华化工工程技术股份有限公司监事会
全国股转公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司
《公司法》 指 《中华人民共和国公司法》
《证券法》 指 《中华人民共和国证券法》
《上市规则》 指 《北京证券交易所股票上市规则（试行）》
《注册管理办法》 指 《北京证券交易所向不特定合格投资者公开发行股票注
册管理办法》
报告期 指 2021 年、2022 年和 2023 年
元、万元、亿元 指 人民币元、人民币万元、人民币亿元
注：本上市保荐书中所引用数据，如合计数与各分项数直接相加之和存在差异，或小数点后尾数与原始数据存在差异，可能精确位数不同或四舍五入形成的。

一、公司基本情况
（一）公司概况
公司名称 常州瑞华化工工程技术股份有限公司
英文名称 Changzhou Ruihua Chemical Eng & Tech Co.,Ltd.
证券简称 瑞华技术
证券代码 872869
统一社会信用代码 91320411661312167Q
注册地址 常州市新北区通江中路 398-1 号 1718 室
成立时间 2007 年 4 月 24 日
挂牌日期 2018 年 7 月 31 日
目前所属层级 创新层
注册资本 59,999,998 元
法定代表人 徐志刚
董事会秘书 陈成
联系电话 0519-81085186
电子邮箱 rh@ruihuaeng.com
互联网地址 http://www.ruihuaeng.com
本次证券发行的类型 股票向不特定合格投资者公开发行并在北交所上市
（二）公司主营业务、核心技术、研发水平
1、主营业务
公司成立于 2007 年，致力于为化工企业提供基于化工工艺包技术的成套技术综合解决方案，主要产品为化工工艺包、化工设备和催化剂。
公司核心业务涵盖基础研究试验、工艺路线和催化剂开发、技术许可、技术服务、化工专用设备设计与制造以及新材料技术开发及制备，是一家国内领先的石油化工技术提供商。
2、核心技术、研发水平
公司致力于为化工企业提供基于化工工艺包技术的成套技术综合解决方案，主要产品为化工工艺包、化工设备和催化剂。公司以技术服务为纲领，结合国内外先进技术经验，通过持续的技术人才挖掘以及技术研发投入，不断提高公司的
技术水平。截至 2023 年 12 月 31 日，公司在各个业务板块形成了 36 项已授权发
明专利、23 项已授权实用新型专利、1 项国际专利以及 23 项在申请发明专利，
形成了多项自有核心技术。目前，公司主要服务和产品的核心技术情况如下：
技
序 术 技术 技术介绍 技术 所处 相关专利
号 分 名称 来源 阶段
类
瑞华技术乙苯/苯乙烯生产技术主要以
乙烯与苯为原料，在催化剂作用下，两
者烷基化反应生成乙苯；再利用乙苯脱
氢制备苯乙烯。 ZL200710043304.6
制备乙苯方面，瑞华技术采用分子筛液 ZL200810042116.6
相法苯烃化制乙苯工艺技术，分子筛催 ZL200810042115.1
化剂活性高、选择性好、稳定运行周期 ZL201110135700.8
乙苯/ 长，乙苯收率高；反应出料多乙苯量少， ZL201110135696.5
苯 乙 分离所需能耗低；属于清洁工艺，热能 ZL201110162995.8
1 烯 生 回收率高达 98%。 原始 成熟 ZL201110162992.4
产 技 制备苯乙烯方面，瑞华技术采用具有级 创新 ZL201510301563.9
术 间换热的负压绝热脱氢反应工艺技术 ZL201710293859.X
以及独特的高温系统处理方式，通过使 ZL201920558075.X
ZL202020799131.1
用国内领先的乙苯脱氢催化剂和多项 ZL202111144648.2
自有专利设备如脱氢反应器、中间换热 ZL202010453899.8
器等，提高了乙苯转化率和苯乙烯收率 ZL201910567450.1
水平，同时也降低了装置能耗、物耗以
及污染物排放量，有利于实现可持续生
化 产。
工 瑞华技术开发的环氧丙烷/苯乙烯联产
专 技术成功实现了间接氧化法制环氧丙
业 烷技术的国产替代。其工艺过程包括乙 ZL200810042116.6
技 苯过氧化、环氧化、苯乙醇脱水及苯乙 ZL200810042115.1
术 酮加氢四部分。乙苯过氧化反应在鼓泡 ZL201110135700.8
服 环 氧 塔反应器内进行，将乙苯转化为乙苯过 ZL201110135696.5
务 丙烷/ 氧化氢后，同液相丙烯等原料一起进入 ZL201110162992.4
ZL201510301563.9
2 苯 乙 环氧化反应器。在环氧化反应器中，丙 原始 成熟 ZL201710293859.X
烯 联 烯被氧化成环氧丙烷，而乙苯过氧化氢 创新 ZL201721778369.0
产 技 则转化为苯乙醇。环氧化后的产物经回 ZL201920102966.4
术 收丙烯后，分离出粗环氧丙烷，然后经 ZL201920558075.X
脱轻、脱重、萃取分离后，得到聚合级 ZL202020799131.1
环氧丙烷。环氧化生成的苯乙酮经过加 ZL202010362330.0
氢生成苯乙醇，苯乙醇经过脱水生成苯 ZL202011434921.0
乙烯。粗苯乙烯经过精制分离后，得到 ZL202011070640.1
聚合级苯乙烯。
瑞华技术顺酐技术采用正丁烷为原料，
与空气反应生产顺酐，与传统的苯氧化 ZL201110235411.5
法顺酐技术相比，具有能完全消除苯对 ZL201410294545.8
顺 酐 环境的污染、顺酐收率高、溶