万达轴承:上市保荐书

中信建投证券股份有限公司
关于
江苏万达特种轴承股份有限公司
向不特定合格投资者公开发行股票
并在北交所上市
之
上市保荐书
保荐人
二〇二四年五月

保荐人及保荐代表人声明
中信建投证券股份有限公司及本项目保荐代表人黄建飞、周伟已根据《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国证券法》等法律法规和中国证监会及北京证券交易所有关规定，诚实守信，勤勉尽责，严格按照依法制定的业务规则和行业自律规范出具上市保荐书，并保证所出具文件真实、准确、完整。

目 录

保荐人及保荐代表人声明 ...... 1
目 录...... 2
释 义...... 3
一、公司基本情况 ...... 5
二、公司本次证券发行情况 ...... 28
三、本次证券发行的保荐代表人、协办人及项目组其他成员情况...... 29
四、关于保荐人是否存在可能影响公正履行保荐职责情形的说明...... 31
五、保荐人按照有关规定应当承诺的事项 ...... 32
六、保荐人关于公司是否符合《上市规则》规定的上市条件的说明...... 33
七、保荐人认为应当说明的其他事项 ...... 36
八、持续督导期间的工作安排 ...... 36
九、保荐人和保荐代表人的通讯方式 ...... 37
十、保荐人关于本项目的推荐结论 ...... 37
释 义
在本上市保荐书中，除非另有说明，下列词语具有如下特定含义：
普通名词释义
公司、发行人或万达轴承 指 江苏万达特种轴承股份有限公司
万达有限 指 江苏万达特种轴承有限公司
保荐人、主承销商、中信 指 中信建投证券股份有限公司
建投证券、中信建投
万达管理 指 如皋万达企业管理合伙企业（有限合伙），系发行
人控股股东
万力科创 指 如皋万力科创发展合伙企业（有限合伙），系发行
人股东
力达轴承 指 如皋市力达轴承有限公司，系发行人子公司
力达特种轴承 指 如皋市力达特种轴承有限公司，系发行人子公司，
已注销
安徽合力 指 安徽合力股份有限公司（600761.SH）及其同一控制
下企业
杭叉集团 指 杭叉集团股份有限公司（603298.SH）及其同一控制
下企业
中国龙工 指 中国龙工发展控股有限公司及其同一控制下企业
浙江中力 指 浙江中力机械股份有限公司及其同一控制下企业
凯傲集团 指 KION Group GmbH 及其同一控制下企业
林德叉车 指 林德（中国）叉车有限公司及其同一控制下企业
丰田叉车 指 丰田产业车辆集团及其同一控制下企业
STILL 指 Still GmbH 及其同一控制下企业
报告期 指 2021 年、2022 年及 2023 年
元、万元、亿元 指 人民币元、人民币万元、人民币亿元
中国证监会 指 中国证券监督管理委员会
北交所 指 北京证券交易所
全国股转系统 指 全国中小企业股份转让系统
立信会计师、立信会计师 指 立信会计师事务所（特殊普通合伙）
事务所
专业名词释义
保持架 指 隔离滚动体，并与滚动体一起运动的轴承零件
滚动体 指 装在成品内、外圈滚道之间的球或滚子，承受来自内
外圈之间的载荷，实现轴承的滚动运动
用于制造轴承的滚动体和套圈，主要为高碳铬钢，含
轴承钢 指 碳量在 0.9%—1.1%，含铬量在 1.5%左右及其他金属
元素的优质合金结构钢，具有高硬度和耐磨性、高弹
性极限、高接触疲劳强度、耐腐蚀等特点
将金属材料放在一定的介质内加热、保温、冷却，通
热处理 指 过改变材料表面或内部的金相组织结构，提高轴承零
件的硬度与强度，来实现成品轴承零件性能要求的一

种金属热加工工艺，对公司而言热处理是磨加工的前
道工序
用砂轮等磨料、磨具对轴承零件表面进行的精密磨削
磨加工 指 加工，使零件的尺寸、形位精度及表面质量等达到成
品轴承零件的设计要求，磨加工一般都作为零件的精
加工工序
又称转盘轴承，是两物体之间需作相对回转运动，又
回转支承 指 需同时承受轴向力、径向力、倾覆力矩的机械所必需
的重要传动原件
注：本上市保荐书中所引用数据，如合计数与各分项数直接相加之和存在差异，或小数点后尾数与原始数据存在差异，可能系由精确位数不同或四舍五入形成的。

一、公司基本情况
（一）公司概况
公司名称 江苏万达特种轴承股份有限公司
英文名称 Jiangsu Wanda Special Bearing Co., Ltd.
证券简称 万达轴承
证券代码 873843
统一社会信用代码 913206827311523740
注册资本 2,675.212 万元
法定代表人 徐群生
有限公司成立日期 2001 年 8 月 24 日
股份公司成立日期 2022 年 1 月 29 日
挂牌（上市）日期 2023 年 1 月 12 日
目前所属层级 创新层
公司住所 江苏省如皋市如城街道福寿东路 333 号
邮政编码 226500
联系电话 0513-80311135
传真 0513-87650301
公司网址 http://www.wandabearing.com
电子邮箱 jswd@wandabearing.com
负责信息披露和投资 证券事务部
者关系的部门
信息披露负责人 吴来林
信息披露负责人电话 0513-80311135
行业分类 C34 通用设备制造业
主营业务 叉车轴承及回转支承的研发、生产和销售
本次证券发行的类型 向不特定合格投资者公开发行股票并在北交所上市
（二）公司主营业务、核心技术、研发水平
1、主营业务
公司主营业务为叉车轴承及回转支承的研发、生产和销售，主要产品包括叉车轴承（主滚轮轴承、侧滚轮轴承、链轮轴承、复合轴承、复合轴承组件）、回转支承等。公司作为国内叉车轴承的先行者，率先研发国内叉车专用轴承，经过多年发展，公司已成为国内规模最大的叉车专用轴承制造商，专业配套世界工业车辆 0.5T-48T 各系列叉车，产品销往全国各地及东南亚、美国、欧洲等国家和地区，被广泛应用于工程机械、港口机械、轧钢机械、矿山冶金机械、煤矿机械、
石化机械、物流机械、智能装备、特种装备等诸多领域。
公司是国内最早一批开始叉车轴承专业生产的企业，是全国首批专精特新“小巨人”企业和国家级制造业单项冠军企业，并先后荣获中国驰名商标、全国轴承行业“十二五”发展先进企业、中国工业车辆优秀配套件供应商、第一届中国工业车辆创新成果奖、江苏省名牌产品、江苏省中小企业创新能力建设示范企业等荣誉称号。凭借先进的研发技术、优秀的品质、优质的售前售中售后服务和品牌优势，公司与安徽合力、杭叉集团、中国龙工、丰田叉车、TVH 集团、林德叉车等叉车龙头企业建立了长期稳定的合作关系，长期为全球工业车辆 20 强厂商配套，并连续多年获得丰田叉车、台励福、安徽合力、杭叉集团等客户授予的综合优秀奖、卓越质量奖、年度最佳质量表现奖、优秀供应商等荣誉称号。
除了继续深耕叉车领域客户外，公司还积极拓展工业机器人领域客户，以丰富客户储备和结构，提升公司的综合竞争力与可持续发展能力。受下游工业自动化、机器替人等利好政策影响，预计未来工业机器人领域的客户需求增长将成为公司未来新的增长点，目前公司在工业机器人领域已积累三一机器人、浙江国自机器人、库卡机器人等优质客户。
报告期内，受益于下游叉车行业良好的发展势头、自身产能释放以及工业机器人领域的业务拓展，公司业绩呈现良好的发展趋势。2021-2023 年，公司营业
收入分别为 35,437.30 万元、33,847.71 万元和 34,348.90 万元，公司扣除非经常
性损益后归属于母公司股东的净利润分别为 4,268.83 万元、4,113.84 万元和4,704.31 万元，其中 2022 年营业收入和净利润同比小幅下滑主要受宏观经济因素影响。
2、核心技术、研发水平
国内叉车门架滚动轴承的研发与制造在较长时期内受限于材料、加工装备、检测设备、试验设备、工艺水平等因素，其高端产业化程度不高，虽有多家叉车门架滚动轴承制造企业，但不少还处于产业化的中低端。
基于国内叉车门架滚动轴承的行业基础现状与国外先进企业所形成的差
距，公司通过引进专业技术人才、推进产学研合作等一系列措施，培养了一支实力过硬的技术团队，近年来相继攻克了“渐变硬度滚动轴承制造技术”、
“链轮轴承链槽感应加热技术”、“多用炉预冷淬火工艺技术”、“轴承表面防护处理技术”、“六点接触式双排滚轮研发技术”等多项关键技术难题，填补国内空白。
（1）公司主要产品的核心技术情况具体如下：
序号 核心技术名称 对应专利