纳科诺尔(832522):智能辊压设备营收9.86亿元+13.44％,募投集中固态电池-北交所信息更新

#核心观点：

   1、2024全年实现营业收入10.54亿元，同比增长11.42%；归母净利润1.62亿元，同比增长30.69%，毛利率为24.15%。

   2、智能辊压设备实现营收9.86亿元，同比增长13.44%，毛利率23.11%；其他业务营收6784.21万元，同比下降11.50%，毛利率39.33%。

   3、公司持续研发创新，获批设立国家级博士后科研工作站，获评省级优秀技术创新中心和优秀省级企业技术中心。

   4、募投项目调整，研发方向转向固态电池生产设备，已推出干法电极设备系列产品并进行电芯级别测试。

   5、公司与清陶新能源有实质性合作，并与四川新能源汽车创新中心有限公司签署《科研战略合作框架协议》。

  

   #盈利预测与评级：

   预计2025-2027年归母净利润分别为2.22亿元、2.56亿元、2.82亿元，对应EPS为1.98元、2.27元、2.52元，当前股价对应PE为30.2X、26.1X、23.7X。维持“增持”评级。

  

   #风险提示：

   行业竞争加剧的风险、下游需求不及预期风险、公司产品较为单一风险。

  

   本报告摘要不保证其100%准确性，如有疑问，请阅读正文文件。