驰诚股份(834407):气体环境安全监测领域"小巨人"企业-设备升级助力业绩稳健增长(首次覆盖)

#核心观点：

   1、驰诚股份是气体环境安全监测领域专精特新“小巨人”企业，2023年登陆北交所，客户包括中国石化、中国中铁等知名企业。

   2、2024年公司营业收入2.27亿元，同比增长26.18%；归母净利润0.19亿元，同比下降3.73%，主要系应收账款回款不及预期及毛利率下降所致。

   3、气体监测设备市场需求快速增长，预计2025-2030年全球市场规模复合年增长率11.7%。

   4、柯力传感持有公司6.85%股权，将助力公司在技术研发、市场拓展等方面取得突破，并有望切入人形机器人赛道。

  

   #盈利预测与评级：

   预计公司2024-2026年营业收入分别为2.27/2.91/3.66亿元，增速分别为26.18%/28.31%/25.75%；归母净利润分别为0.19/0.23/0.32亿元，增速分别为-3.73%/20.61%/38.23%。对应当前股价PE分别为75/62/45。首次覆盖，给予“持有”评级。

  

   #风险提示：

   市场竞争加剧风险，下游行业波动风险，政策变动风险，贸易摩擦加剧风险，核心技术人员流失风险，原材料波动风险等。

  

   本报告摘要不保证其100%准确性，如有疑问，请阅读正文文件。